O setor de resseguros está bem capitalizado; no entanto, as reservas podem ser inadequadas. Com esta frase, Horst Agata, Gerente para a América Latina da Gen Re, reconhece a força dessa reviravolta, mas complementa com um alerta de que é apenas o primeiro fator de atenção especial em um campo financeiro que deve se adaptar rapidamente a um cenário mais complexo para segurar e fenômenos econômicos cuja volatilidade ameaça a estabilidade de custos das empresas de resseguro.
Em entrevista, Agata reconhece que é cada vez mais difícil prever o futuro (em termos de controle de risco) devido à instabilidade econômica e política que existe globalmente.
Muitos atribuem o desenvolvimento da complexidade do setor a situações muito específicas, como as mudanças climáticas, diz o executivo da Gen Re; no entanto, ele observa, existem várias circunstâncias:
A Flórida é um caso interessante, porque nos últimos anos teve um aumento populacional de 15%, enquanto os preços das casas nos últimos 30 anos aumentaram 400%. “Esse número nos diz que o que seguramos no passado, nos anos 1970 ou 1980, hoje custa muito mais. É construído maior, mais caro e com ele os valores segurados sobem”, explica Horst.
Nesse sentido, o entrevistado reconhece que existem fatores delicados que devem ser levados em consideração para se fazer uma avaliação objetiva do setor. E é que, para o especialista, vivemos em um ambiente muito incerto e volátil que exige estar muito mais alerta e mais próximo de clientes que enfrentam riscos complexos emergentes em um mundo mais interconectado, em que a inflação econômica e social aumenta as perdas da sociedade e iniciativa privada em nível geral.
No entanto, Horst Agata destaca que, em 2021, os preços permaneceram fortes no segmento de resseguros, que é suportado pelos dados do prêmio bruto total emitido, que aumentou 9,8% para 353.000 milhões de dólares de 321.000 milhões de dólares em 2020.
Muitas das companhias de resseguro relataram que entre um terço e metade do crescimento dos seus prêmios pode ser atribuído a aumentos de preços, não ao crescimento da exposição.
Da mesma forma, de acordo com os dados obtidos durante a entrevista, destaca-se que, pela primeira vez em cinco anos, o resseguro global gerou em 2021 um índice combinado inferior a 100% – 96,4% -, “com um rendimento de fundos próprios (ROE) de 9,2%, em comparação com 2,3% em 2020”.
Diante dos eventos e fenômenos atuais que representam um risco sem precedentes para a estabilidade do setor, várias empresas começaram a reduzir sua exposição, se não a retirar-se totalmente, do mercado de catástrofes naturais, por exemplo.
De acordo com dados históricos da Administração Nacional Oceânica e Atmosférica (NOAA), há uma média de 1,3 furacões se aproximando ou atingindo a terra apenas no mês de setembro desde 1851: 38% da media total de furacões de cada ano. Além disso, são esperados aumentos de taxas em 2023 em muitos dos ramos de resseguro, embora variem por linha de negócios e território, conclui o funcionário da Gen Re.
